Tähelepanekud ja märkused, mis aitavad teil kasvada ja kaitsta oma investeeringuid

Ma ükskord kirjutasin rea investeerida vihjeid mõeldud aitama uusi investoreid vältida mõningaid ühiseid vigu, mis kompastumisen isegi kõige paremini ette inimesi; investeerimine nõuandeid eesmärk on pakkuda perspektiivi hallata oma raha, vähendades samal ajal erinevate riskidega. See seeria on kombineeritud siin ja uueneb mõned andmed Teid paremini teenindada oma reisi rahaline sõltumatus.

Investeerimine Vihje # 1: keskendumine kulude, kuid ärge Penny tark ja nael Rumal

Minu artikkel ajal raha väärtust, olete õppinud, et väikesed erinevused kiirus, millega sa ühendiks oma raha võib oluliselt mõjutada lõplikku kogust rikkust te omandada.

Mõtle, et ekstra 3% tulu aastas võib põhjustada 3x nii palju raha üle 50 aasta! Võimsus liitintressi on tõeliselt jalustrabav.

Kindlaim viis proovida ja haarata ekstra paar protsendipunkti tagasitulekukohaks puhul midagi head äri, on kulude kontrolli. Kui te õpib dividende reinvesteerimise programmi või tilguti, et tasud $ 2 iga investeeringu ja siis on hakanud ära $ 50 kuus, oma kulud kohe süüa 4% oma peamise. See võib mõtet teatud tingimustel. Näiteks minu pere kinkis mu noorem õde aktsiate Coca-Cola aktsia aastate jooksul läbi eritüüpi konto tuntud UTMA ja täitnud oma eesmärgi ilusti. Samuti on tõsi, et arvestades tema eluiga, et esialgne 4% hinnaga, mis oli tähtsusetu tegelike dollarit grand kava asju, lõpuks on odavam kui investeerimisfond kulul suhte odavat indeks fond lähimate aastakümnete jooksul, sest see oli ühekordne, ettemaksu arvelt, mitte kunagi korrata.

Probleem on selles, et paljud investorid ei tea, mis kulud on mõistlikud ja mis kulud tuleks vältida. Lisades sellele probleemile on, et seal on suur lõhe rikaste ja madalama ja keskmise klassi, mis põhjustavad midagi, mis on raha raiskamine ühel tasandil olema fantastiline tehing teises.

Näiteks on sageli mõtet kedagi teenida $ 50,000 aastas ilma suure portfelli loobuma investeeringute nõustamisega hoopis, kui seal on mõned käitumuslikud eelised, mis viivad paremate tulemusteni või mugavuse on lihtsalt seda väärt, sest see on palju inimesi asemel valinud üksikud hästi valitud, soodsateks indeksifondid. See on tõsi, vaatamata raske metoodika vigu, mis on vaikselt viiakse asju nagu S & P 500 indeks vahendite viimastel aastakümnetel. (On see illusioon, mis sageli kogenematud investorid, et S & P 500 on passiivselt juhitud. See ei ole. See on aktiivselt juhitud komitee, vaid komitee on paigutatud eeskirju nii, et püütakse minimeerida käive.) See sama lähenemist on sageli idiootlik keegi, kes on rikas. Nagu inimesed nagu John Bogle asutaja Vanguard, on märkinud, rikkad investorid palju maksustatava vara, kes tahtsid võtta indekseerimise lähenemine oleks parem osta üksikute kalavarude, rekonstrueerimiseks indeks end vahi konto. Rikkad investor võib tihti lõpuks rohkem raha tema tasku, kõiki asjaolusid arvesse võttes, pöörates vahel 0,25% ja 0,75% jaoks otseselt omandis passiivse portfelli kui ta hoiaks indeks fond, mis on ilmselt palju väiksem kulu suhe, st 0,05%.

 Rikas ei ole loll. Nad teavad seda. See on mitte-rikas pidevalt räägivad sellest, et kuvad oma teadmatusest asju teed maksu strateegiaid saab kasutada.

Lisaks sellele on palju mõjuvaid põhjuseid, et rikas ebaproportsionaalselt eelistavad töötada registreeritud investeerimisnõustaja, mis on midagi pistmist üritab võita turul. Näiteks pensionile VIP võiks olla kontsentreeritud osaluse aktsia endise tööandja koos tohutu edasilükkunud maksukohustust. Intelligentne portfellihaldur võiks teha asju nagu ekstrakti tulu müües kaetud kõned vastu seisukoha, ostes paneb kaitseks pühkida välja riski ja üritab säilitada võimalikult palju kõrgelt hinnatud aktsiaid võimalikult ära astus üles põhjal lünga nii et võid läbida aktsia kohta oma lastele, kellel on realiseerimata kapitali kasvutulu makse kohe andeks.

 Investeering tasud soovite maksta sellist teenust võiks olla absoluutne varastada, isegi 1% ja 2% alla sellise stsenaariumi. Asjaolu, et tundub, nagu oleks oma portfelli jäi turul oleks tähtsusetu. Teie pere sattus rikkamad kui muidu avaldada pärast makse riskiga korrigeeritud alusel, mis on kõik, et küsimusi. See on midagi, madalama ja keskmise klassi olete kunagi pea muretsema, kui tegemist on oma portfelli.

Teades mille eest tasub end mitu korda üle ja mille eest neid rip-off, on üks neist asjadest, mis nõuab kogemusi teada. Näiteks praegu tõhusa tasu kohta $ 500,000 sihtfondi, mida haldab Vanguard on 1.57% kõikehõlmav ajaks olete lisanud erinevate kihtide kulud, kulu suhe, jne See puudub maksu tõhususe sarnases vormingus võiks saada individuaalselt hallatud konto, kuid muul viisil, mida te saada, see on fantastiline tehing. See on loll hetkeks püüda vähendada, et tasu veelgi. Teiselt poolt, makstes 1,57% Kulusuhe aktiivselt juhitud investeerimisfondide, mis on suures osas hoides samal varud nagu Dow Jones Industrial Average ei ole intelligentne.

Investeerimine Vihje # 2: Pöörake tähelepanu Maksud ja Inflatsioon

Parafraseerides kuulus investor Warren Buffett, kui tegemist mõõtmise oma investeeringu tulemused aja jooksul esmane asi, mis loeb, on kui palju hamburgereid saab osta lõpus päeval. Teisisõnu, keskenduda ostujõud. On hämmastav, kuidas mõned professionaalne portfellihalduri keskenduda maksueelne tulu asemel pärast maksudeklaratsioonide või kes ignoreerida inflatsioonimäära. Paljud kaubanduse sageli ja kuigi nad võivad teenida 9% kuni 12% nende investorite üle pika aja, kui need investorid kõrgeid maksuskaalat, investorid lõpuks vähem rikkuse kui nad oleks muidu olnud, kui nad olid palkas konservatiivsemad juht, kes tegi 10%, kuid kes struktureeritud investeeringute pilguga 15. aprill. Miks? Lisaks tohutu kulude kokkuhoid, mis tulenevad pikaajalised investeerida (erinevalt lühiajalise kauplemise), on mitmeid maksusoodustusi. Siin on mõned neist:

• Lühiajalised kapitalitulu maksustatakse üksikisiku tulumaksu määrad. New York City, näiteks Federal, riigi ja kohalike omavalitsuste maksude tüüpi lühiajaline kasu võib täita või ületada 50%! Föderaalsel tasandil, halvim kahju on praegu 39,6%. Seevastu pikaajalise kapitalikasvu või nende loodud hoitavad investeeringud ühe aasta või kauem, tavaliselt maksustatakse 0% ja 23,6% föderaalsel tasandil.
• Realiseerimata kasum on omamoodi “float”, kus saab jätkuvalt kogeda kasu liitmine oma raha. Kui müüte oma investeeringuid liikvel raha uude aktsia, võlakirja investeerimisfond või muu investeeringu, siis mitte ainult läheb maksma komisjonitasu, kuid sa lähed pead andma maksu mees tema lõigatud oma kasumit. See tähendab, et summa, mida on võimalik reinvesteerida saab olema oluliselt väiksem kui summa, mis kuvatakse teie bilanss vahetult enne likvideeriti positsiooni. Sellepärast on parim investeering mõtetes, nagu Benjamin Graham, ütles, et sa peaksid ainult kaaluda üleminekut välja üks investeeringuid ja teise kui te arvate uuel ametikohal on palju atraktiivsem kui praegune. Teisisõnu, see ei ole piisavalt, et see on “väike” atraktiivsemaks – see peab olema täiesti ilmne, et sa.
• Kui  ja , kuidas  sa hoiad oma investeeringud võivad märkimisväärselt mõjutada teie ülim liitmine määra. Kui te oma aktsiate paljud erinevad firmad, mõned neist kalavarudest on tõenäoliselt maksma suuri dividendide, samas kui teised säilitada kõige kasumit rahastada edasise laienemise. Teatud tüüpi võlakirju, nagu tax-free omavalitsuste võlakirju, saab maksudest vabastatud isegi siis, kui toimub maksustatav kontod heades tingimustes, samal ajal kui muud intressitulu, nagu tekib korporatiivvõlakirju toimunud tavaline kauplemiskonto, võib maksustada peaaegu 50% selleks ajaks, kui lisada kuni Federal, riigi ja kohalike maksustamine. Selle tulemusena, siis tuleb maksta suurt tähelepanu kui just, oma bilansi konkreetse vara paigutatakse, kui soovite, et saada kõige rohkem oma raha. Näiteks sa ei oleks kunagi hoidke tax-free omavalitsuste võlakirju läbi Roth IRA. Sa oleks prioriteediks paneb dividendi maksmise varude maksu peavarju nagu Roth IRA ja mitte-dividend varud tavalise kauplemiskonto.
• Alati, alati, alati kaasa 401k vähemalt kuni summa teie tööandja mängu. Kui teie tööandja vastab $ 1 $ 1 esimesel 3%, näiteks, siis on koheselt teenida 100% tulu oma raha ilma mis tahes riskide võtmist ! Isegi kui te rüütama sobitamise raha ja parkida oma 401 (k) tasakaal midagi stabiilset raha fondi, see on vaba raha.
• Ärge unustage kasuks näiliselt igav vara nagu Series I kokkuhoid võlakirju, mis on mõned olulised inflatsiooni eeliseid.

Investeerimine Vihje # 3: Tea, millal müüa Stock

Sa juba tead, et hõõrdejõud kulud saab teha ostmine ja müümine varude kiire kauplemise mood tõsiselt alandada naaseb. Siiski on aeg, kui võiksite osal ühe oma aktsia positsioone. Kuidas sa tead, kui on aeg hüvasti lemmik stock? Need vihjed saab helistada lihtsamaks.

• Tulu ei korralikult märgitud.
• Võlg kasvab liiga kiiresti.
• Uus konkurents on tõenäoliselt tõsiselt kahjustada ettevõtte kasumlikkuse või konkurentsipositsiooni turul.
• Juhatuse eetika on küsitav. Benjamin Graham ütles, et “te ei saa teha kvantitatiivset korrigeerimine südametunnistuseta juhtimine, vaid seda vältida.” Teisisõnu, see ei ole oluline, kuidas odav börsil on kui juhid on sulid, siis on tõenäoline, et saada põletada.
• Tööstuse tervikuna on hukule määratud tõttu commoditization tootesarja.
• Turuhind on aktsia hind tõusnud palju kiiremini kui aluseks lahjendatud aktsiakasumi. Aja jooksul see olukord ei ole jätkusuutlik.
• Sa pead raha lähitulevikus – paar aastat või vähem. Kuigi varud on imekaunis pikaajalisi investeeringuid, lühiajaline kõikumine võib põhjustada müüma ebasobival hetkel, lukustamine kaotust. Selle asemel, parkida oma raha ohutu investeering nagu pangakonto või rahaturufondide.
• Sa ei saa aru, äri, mida ta teeb, või rahateenimisviisi.

Üks oluline märkus: Ajalugu on näidanud, et üldiselt ei ole hea mõte müüa, sest oma ootused makromajanduslikud tingimused, nagu riigi töötuse määr või valitsuse eelarve puudujääk, või kuna te ootate aktsiaturg langema lühi- perspektiivis. Analüüsides ettevõtete ja arvutamise nende tegelik koguväärtus on suhteliselt lihtne. Sa ei ole mingit võimalust ennustab täpselt ühegi järjepidevuse osta ja müüa otsused miljonite teiste investorite erinevate rahaliste olukordades ja analüütilisi võimeid.

Investeerimine Vihje # 4 – Sa ei pea olema Arvamus Iga Stock või investeering

Üks asi, et edukas investoritele kipuvad on ühine see, et nad ei pea oma arvamuse iga aktsia Universumis. Suur maaklerfirmad, varahalduse rühmade ja kommertspankade tunduvad tunne on vaja lisada hinnang kõigele väärtpaberi kaubeldakse. Mõned populaarsed rahalist saatejuhte uhked kaasaminek oma arvamust praktiliselt iga ettevõte, mis on kaubeldavad.

Kuigi see võib olla kasulik, kui vaadata ettevõtete võlakirjade ja avastanud, kas nad kauplevad rohkem poole AAA reiting või rämpsvõlakirjade pool spektri paljudel juhtudel see kinnisidee meetrika on mõnevõrra absurdne. Investeerimine ei ole täppisteadus. Parafraseerides kaks tööstuse preestrid, sa ei pea teadma mehe täpse kaalu teada, et ta on paks, ega sa pead teadma korvpallur täpset kõrgust teada ta on väga pikk. Kui teil keskenduda ainult tegutseva need üksikud juhtumid, kus teil on selge võitja ja vaadata võimalusi, mis tulevad koos iga kord samal ajal, mõnikord aastaid peale, siis on tõenäoline, et teha paremini kui Wall Streeti analüütikud, et peatada kuni ööd üritab otsustada, kas Union Pacific on väärt $ 50 või $ 52. Selle asemel, siis oota, kuni varude kaupleb $ 28 siis sööstma. Kui leiate tõeliselt hea äri, siis on sageli kõige paremini läbi peaaegu täieliku passiivsuse ja hoides kuni surmani. Selline lähenemine on vermitud palju salajane miljonärideks, sealhulgas majahoidjad teenida lähedal miinimumpalka ja istub atop $ 8.000.000 varandusi.

Miks investorid arvates on nii raske tunnistada, et nad ei ole selgepiiriline arvamus konkreetse ettevõtte praeguse turuhinna? Sageli uhkuse ja teatud määral vaimse ebamugavustunne üle teadmata, on süüdlane.

Investeerimine Vihje # 5: Tea Iga Company (või vähemalt, palju neid!)

Isegi kui sa ei ole arvamust konkreetsest atraktiivsust enamik varusid igal ajahetkel, siis peaksid teadma, kui palju ettevõtteid kui võimalik niisama paljude sektorite ja tööstuste kui võimalik. See tähendab, tundes asju nagu omakapitali tootlus ja varade tootlus. See tähendab mõista, miks kaks ettevõtete, mis sarnanevad pinnal võib olla väga erinev aluseks olev majanduslik mootorid; mis eraldab head äri suur äri.

Kui küsiti, mida nõu ta annaks noor investor üritavad äri täna, Warren Buffett ütles, et ta süstemaatiliselt tundma nii palju ettevõtteid kui ta võiks, sest see pank teadmiste annaks tohutu vara ja konkurentsieelise. Näiteks kui midagi juhtus, et sa arvasid, suurendaks kasumit vask ettevõtted, kui teaksid tööstuse enne tähtaega, sealhulgas suhteline positsioon erinevate ettevõtete, siis oleksin võimeline tegutsema palju kiiremini ja palju rohkem täielikuks mõistmiseks tervikpilt, kui siis, kui sa pidid tundma mitte ainult tööstuses, vaid kõik mängijad sees üle kokkusurutud aja jooksul. (Aru, et ei ole otseteed seda sammu, kui teie eesmärk on meisterlikkust. Kui vastuvõtva telesaates vastas Buffett, “Kuid on 24000 börsiettevõtted!” Warren vastas: “Alusta A”).

Ma arvan, et parim koht alustamiseks enamik investoreid on läbida 1800 ettevõtted Value Line Investment Survey.

Investeerimine Vihje # 6: Keskendu tootlus Varud, mitte ainult Omakapitali

Kui te ei ole lugenud mu juhendid analüüsides bilansi ja analüüsimine kasumiaruanne veel, see ei pruugi mõtet, kui sul on juba tausta raamatupidamises. Siiski on oluline, nii et see üles ja tagasi tulla tulevikus, kui teil on rohkem kvalifitseeritud. Sul tänada mind aastakümneid nüüd, kui sa oled piisavalt tark ära, mida ma olen umbes õpetab.

Paljud investorid keskenduda ainult DuPont mudeli Omakapitali tootlus kindlalt tekitab. Kuigi see on väga oluline näitaja, ja üks mu lemmik finantsnäitajate – tegelikult, kui te ainult tuli keskenduda ühele mõõdik, mis annaks sulle parema kui keskmine võimalus saada rikas oma aktsiainvesteeringute, see d koondades mitmekesine kogumise ettevõtete jätkusuutlikult kõrge omakapitali tasuvuse – on olemas parem test ettevõtte tegelikku majanduslikku omadused, eriti kui seda kasutatakse koos omaniku tulu. Siin see on: Jagage netotulu summaga keskmine varude ja keskmine materiaalne ja seadmed tasakaalu, nagu on näidatud bilansis.

Miks on see test parem? Muud finantsnäitajad ja meetrika saab ehitud esmase avaliku pakkumise või ettevõtte juhtimine. See test on palju raskem võltsida.

Investeerimine Vihje # 7: Otsi omanikusõbralikku juhtimine

Benjamin Franklin ütles, et kui sa olid veenda meest, pöörduda oma huvide asemel oma põhjus. Usun, et investorid on tõenäoline, et saada palju paremaid tulemusi kes on oma seotud kapitali äri kõrval väljaspool vähemus investoritele. Kuigi ei saa garanteerida edu, see ei lähe pikk tee stiimulite ja paneb mõlemad pooled sama pool lauda.

Olen pikka aega olnud fänn omandi suuniste ettevõtted nagu USA Bancorp mis nõuavad juhid hoida teatud mitu nende põhipalk investeerinud ühise aktsia (parim osa? Stock valikud ei lähe!) Samuti juhtkonna kinnitus et 80% kapitali tagastatakse omanikele igal aastal vormis dividendide ja aktsiate tagasiostmine ja nende pidev võime säilitada üks parimaid efektiivsuse suhe tööstuses (peamine mõõdupuu pankade – arvutatud vaadates mitte intressikulu protsendina kogutuludest) näitab, et nad tõesti ei mõista nad töötavad aktsionäride. Võrrelge seda Sovereign Bank fiasko et oli esilehel Wall Street Journal  aastat tagasi pärast seda ettevõtte juhatus ja juhtkond püüdis kasutada lünga New York Stock Exchange eeskirjad, et võimaldada tal ühineda teise äriühinguga andmata aktsionäridele võimalust hääletada konsolideerimise.

Investeerimine Vihje # 8: Püsi Varud teie “Circle of Competence”

Investeerimisel, nagu elus, edu on sama palju vältida vigu, sest see on umbes tegemise arukaid otsuseid. Kui teil on teadlane, kes töötab Pfizer, sa lähed on väga tugev konkurentsieelis määramisel suhteline atraktiivsus farmaatsiatoodete varude võrreldes keegi, kes töötab naftasektori. Samuti isik naftasektori läheb ilmselt palju suurem eelis sa mõista nafta peamised äriühingud kui sa oled.

Peter Lynch oli suur pooldaja “investeerida, mida sa tead” filosoofia. Tegelikult paljud tema kõige edukam investeeringud olid tulemusena pärast tema abikaasa ja teismelise lapsed ümber ostukeskuse või sõidu läbi linna söömine Dunkin ‘Donuts. Seal on legendaarne lugu vana kooli raha investeerida ringid mehest, kes sai sellise eksperdi American vee-ettevõtted, et ta sõna otseses mõttes teadis kasumi vanni täis pesuvee või keskmine WC masti hoone varanduse kauplemine konkreetse aktsia .

Üks hoiatus: Sa pead olema aus iseendaga. Lihtsalt, sest sa töötas leti juures kana Mary nagu teismeline ei tähenda, et sa automaatselt läheb on eelis, kui analüüsides kodulindude firma nagu Tyson kana. Hea test on küsida endalt, kui te piisavalt teada antud tööstusharu üle võtma äri selles valdkonnas ja olla edukas. Kui vastus on “jah”, siis võib olla oma niši. Kui ei, siis hoia õppimist.

Investeerimine Vihje # 9: mitmekesistada, eriti kui te ei tea, mida te teete!

Sõnu kuulus majandusteadlane John Maynard Keynes, mitmekesistamine on kindlustuse teadmatus. Ta uskus, et risk oleks tegelikult vähendada hoides vähem investeeringuid ja tundma neid erakordselt hästi. Muidugi, see mees oli üks geniaalne rahalist mõtetes möödunud sajandi nii et see filosoofia on ei kõla poliitika enamik investoreid, eriti kui nad ei saa analüüsida finantsaruanded või ei tea vahe Dow Jones Industrial Keskmine ja Dodo.

Tänapäeval levinud mitmekesistamine võib olla oli vaid murdosa kulud, mida oli võimalik isegi paar aastakümmet tagasi. Mis indeks vahendite, investeerimisfondid ja dividendide reinvesteerimise programmide hõõrdejõud kulud omavad aktsiate sadu erinevaid ettevõtted on suures osas kõrvaldatud või vähemalt oluliselt vähendanud. See aitab kaitsta teid püsiv kaotus levitades oma vara välja üle piisavalt ettevõtted, et kui üks või isegi mõned neist minna kõht-up, sa ei saa kahjustada. Tegelikult fenomeni tõttu tuntakse matemaatika mitmekesistamise, siis ilmselt kaasa  suurema  üldise liitmine tulu riskiga kaalutud alusel.

Üks asi, mida soovite vaadata, on korrelatsioon. Täpsemalt, mida soovite otsida mittekorreleeruvateks riske nii, et teie põllumajandusettevõtete pidevalt tasaarvestuse üksteist isegi majanduslikke ja majandustsüklite. Kui ma esimest korda kirjutas eelkäija selles tükis peaaegu viisteist aastat tagasi, Ma hoiatasin, et see ei olnud piisav, et oma kolmkümmend eri liikide kui pooled neist koosnes Bank of America, JP Morgan Chase, Wells Fargo, US Bank, Fifth Third Bancorp , jne, sest olete omandis palju aktsiaid mitmes erinevas ettevõtted aga sa ei mitmekesine; et “süstemaatiline šokk nagu tohutu kinnisvara laenu ebaõnnestumisel võiksid saata shockwaves pangasüsteemi kaudu, tõhusalt haiget kõik oma seisukohti”, mis on täpselt, mis juhtus ajal 2007-2009 kollaps. Muidugi, seda tugevam ettevõtted nagu USA Bancorp ja Wells Fargo & Company tegi just fine vaatamata mil nad olid langenud 80% paberil tipp ja minimaalse, eriti kui reinvesteeritud oma dividende ja oli dollari hind keskmiselt neisse; meeldetuletus, et see on sageli parem keskenduda tugevus ennekõike. Tarbimiskäitumisel, teiselt poolt, on osutunud enamik inimesi on emotsionaalselt võimetu keskendudes aluseks äri asemel paanikasse ja likvideerida hetkel vähemalt hetk.

Investeerimine Vihje # 10: Know Financial History sest see võib säästa palju valu

On öeldud, et pulli turul on nagu armastus. Kui te olete seda sa ei usu, et on kunagi olnud midagi sellist varem. Miljardär Bill Gross, loetakse enamik tänaval olla parim side investor maailmas, on öelnud, et kui ta oleks ainult üks õpik, millest õpetada uusi investoreid, oleks rahaline ajalooraamatu, mitte raamatupidamise või juhtimise teooria.

Mõtle tagasi Lõunamere mull, möirgav 20-ndatel, Arvutid 1960 ja Internet 1990. On imeline raamat nimega Manias, satub paanikasse ja jookseb: ajalugu Finantskriiside et ma väga soovitada. Oli paljud investorid seda lugeda, see on kaheldav, et nii palju oleks kaotanud olulise osa oma netoväärtuse dot-com kokkuvarisemist või kinnisvara kollaps.

Nagu Santayana märkis, “Need, kes ei tea ajaloost on hukule määratud seda kordama.” Ma ei saanud ütles ta ise paremini.

Ahmad Faishal

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Investeerimine väikeettevõte on, on, ja tõenäoliselt on alati üks populaarsemaid viise üksikisikute ja perede alustada oma teekonda rahaline sõltumatus; viis, kuidas luua, kasvatada ja kasvada vara, et kui arukalt joosta heades tingimustes, viskab maha ülejääk raha pakkuda mitte ainult hea elatustase, kuid rahastada muudest investeeringutest. Ikka, see ei ole ebatavaline, vähemalt rahvaste ettevõtliku ajalugu nagu Ameerika Ühendriigid, väikeettevõtte omanik on kunagi omandis avalikult kaubeldavad osa laos või investeerimisfond , valides selle asemel, et panna kõik nende restoran, keemiline puhastus äri, muru hooldus äri või spordikaupade pood.

Sageli see väike äri kasvab esindab kõige olulisem rahaline ressurss pere omab peale nende peamine elukoht.

Täna, väikeettevõtete investeeringud on sageli üles ehitatud kas aktsiaselts või usaldusühing, endise on kõige populaarsem struktuuri tingitud asjaolust see ühendab paljude parimate omaduste korporatsioonide ja partnerluste. Varasematel aastatel, füüsilisest isikust või täisühingud olid populaarsed, kuigi nad ei paku kaitset omanikele isikliku vara väljaspool ettevõtte.

Kas te kaalute investeerimist väike äri asutaja üks nullist või osta olemasolevasse ettevõte on tavaliselt ainult kaks liiki seisukohti saate: Equity või Võlgade. Kuigi võib olla lugematu variatsioone, kõik investeeringud tagasi tulla nende kahe sihtasutused.

Omakapitali investeeringute väikeettevõtluse

Kui teete kapitaliinvesteeringule väikeettevõte, ostad osalusele – “tükk pie”. Aktsiainvestorid pakkuda kapitali, peaaegu alati vormis raha, vastutasuks protsendina kasumid ja kahjumid.

Äri saab kasutada seda raha erinevaid asju, sealhulgas rahastamise kapitalikulutuste laiendada, töötab iga päev toiminguid, vähendades võlga, ostes välja teiste omanike, hoone likviidsuse või uute töötajate värbamisel.

Mõnel juhul protsent ettevõtte investor saab on proportsionaalne kogu kapitali ta pakub.

 Näiteks, kui te kick $ 100,000 sularahas ja teistele investoritele kick $ 900.000, kogusummas $ 1000000, võite oodata 10% kasumit või kahjumit, sest sa ette 1 / 10th kogu raha. Muudel juhtudel, eriti kui tegemist on ärisuhetes või üks kokku pannud juhtivatöötaja see ei oleks nii. Mõtle investeeringuid partnerluse Warren Buffett jooksis oma 20-ja 30-. Ta oli piiratud partnerid kaasa peaaegu kõik kapitali, kuid kasum jagati 75% Piiratud partnerite vahel proportsionaalselt nende üldine kapitalist ja 25% temale täisosanik, hoolimata pandud väga vähe oma raha. Piiratud partnerid olid trahvi selle kokkuleppe sest Buffett oli pakkuda teadmisi.

Investeeringust väikeettevõte võib põhjustada suuremaid kasumeid, kuid tegemist käsi-in-hand kõige risk. Kui kulud joosta suurem kui müük, kahjumit saada teile määratud. Halb kvartalis või aastas, ja te võite näha firma ei suuda või isegi pankrotti minna. Siiski, kui asjad lähevad hästi, oma tulu võib olla tohutu. Peaaegu kõik uuringud miljonärideks USA näitab, et üks suurimaid klassifitseerimise miljonäre on self-made ettevõtete omanikud.

Statistiliselt, kui soovite ühed top 1% rikaste, kes omavad tulus äri niši turul, mis piimanõud läbi igal aastal dividende on oma parima võimaluse.

Võlgade Investeeringud väikeettevõtluse

Kui teete võla investeeringuid väikeettevõte, siis laenu see raha vastutasuks lubaduse intressitulu ja lõpliku põhisumma tagasimaksmise. Laenukapitaliturgudel on kõige sagedamini ette kas kujul otselaenude regulaarselt amortisatsiooni või ostmiseks emiteeritud võlakirjade äri, mis annab kaks korda aastas intressimaksete postitatakse Võlakirja omaniku.

Suurim eelis on võlg, et see on privilegeeritud koht kapitalisatsiooni struktuuri. See tähendab, et kui ettevõte läheb pankrotti, võlg on eesõigus aktsionäride (omakapitali investorid). Üldiselt kõrgeim võlatase on esimene hüpoteek tagatud võlakirjade mis on pandiõigus konkreetse tükk väärtuslikku vara või vara, nagu brändi nimi.

 Näiteks, kui sa laenad raha jäätis kauplus ja antakse pandiõigus kinnisvara ja hoone saab sulgeda pärast seda, kui ettevõtte implodes. See võib võtta aega, jõupingutusi ja raha, kuid siis peaks olema võimalik taastada iganes puhaslaekumit saad müügist tagatiseks oleva kinnisvara, et te konfiskeerida. Madalaim võlataset tuntakse võlakirjaemissiooni, mis on võlg ei ole tagatud mingeid konkreetseid vara, vaid, kuid ettevõtte hea nime ja krediiti.

Kumb on parem: investeeringust või Võlg investeering?

Nagu paljud asjad elus ja äri ei ole lihtne vastus sellele küsimusele. Kui sa oleksid olnud varases investor McDonald’si ja ostetud omakapitali, siis oleksin rikas. Kui oleksite ostnud võlakirjad, tehes võla investeeringuid, siis oleks teenitud korralik, kuid ei ole sugugi tähelepanuväärne, tagasi oma raha. Teiselt poolt, kui sa osta arvesse äri see ei õnnestu, teie parim võimalus põgeneda puutumata on omada võla, mitte omakapitali.

Kõik see muudab veelgi keerukamaks tähelepanek, et kuulus väärtus investor Benjamin Graham tehtud tema seemneline töö,  turvalisuse analüüs . Nimelt, et omakapitali äri, mis on võla-free ei tekita suuremat riski kui võla investeeringuid sama firma, sest mõlemal juhul on inimene oleks esimene rida kapitalisatsiooni struktuuri.

Eelistatud aktsiate arv hübriid

Mõnikord väikeettevõtete investeeringud ulatuvad üle maapinna vahel omakapitali investeeringute ja võla investeeringuid, modelleerimine eelistatud stock. Kaugel pakkumine parima mõlemast maailmast, eelistatud stock tundub ühendada halvim on nii aktsiate ja võlakirjade; nimelt piiratud kasvupotentsiaal võla, mille alumine kapitalisatsiooni Koht omakapitali. Alati on erandid.

Ahmad Faishal

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.